Что такое скользящая средняя (MA)?

Торговля по тренду — одна из наиболее распространенных стратегий, приносящая колоссальные прибыли частным и профессиональным трейдерам по всему миру. Совершение сделок в направлении локальной тенденции — вне зависимости от масштаба таймфрейма — является основой заработка на финансовых рынках, в то время как попытки «поймать разворот тренда» часто приводят к убыткам. Одним из наиболее распространенных индикаторов является скользящая средняя. Как выглядит MA на графике котировок? Как ее рассчитать? Как прибыльно торговать с ее помощью? Рассказываем в статье.

Что такое скользящая средняя (Moving Average, MA)?

Скользящая средняя (Moving Average, MA) — это индикатор тренда, широко используемый в техническом анализе на финансовых рынках. MA наносится прямо на график цены поверх котировок и в режиме реального времени иллюстрирует трейдеру, какое направление доминирует на рынке прямо сейчас: восходящее, нисходящее или боковое. Индикатор рассчитывается на основе заданного количества прошлых наблюдений — периодов, — тем самым обобщая последнюю рыночную информацию.

Трейдеры анализируют динамику Moving Average, а не статичные значения. Например, принять торговое решение на основе того, что позапрошлое значение MA равно 110 у. е., вряд ли получится. Однако если прошлое значение при это составляет 108 у. е. — трейдер видит нисходящую динамику показателя и может задуматься об открытии «короткой» позиции. Во многих случаях данных о двух последних величинах Moving Average недостаточно для принятия взвешенного решения, поэтому лучше анализировать изменение MA за более долгий период, а также использовать в торговой стратегии другие индикаторы и аналитические инструменты, раскрывающие прочие важные аспекты работы с выбранным активом.

Виды скользящих средних в трейдинге

В названии индикатора кроется общая идея расчетов: MA на каждом шаге показывает среднее значение цены за выбранное количество периодов. При этом существует несколько способов для расчета финальной величины. Разберем в таблице ниже основные варианты.

Тип Moving Average	Описание и формула расчета
Простая скользящая средняя (Simple Moving Average, SMA)	Формула: SMAn = (price1 + price2 + … + pricen)/n, где n — число периодов.SMA в каждый момент времени представляет собой среднее значение цены за выбранное число периодов. Под ценой (price) понимается один из вариантов: open, high, low, close — то есть цены открытия и закрытия, а также максимальное и минимальное значения стоимости актива за период.
Экспоненциальная скользящая средняя (Exponential Moving Average, EMA)	Формула: EMAt = (pricet * price_weightt) + EMAt−1 * (1 − price_weightt), где price_weight = 2 / (n + 1), где n — число периодов.EMA создана для того, чтобы придавать больший вес последним значениям цены. Более ранние цены имеют меньшие веса и оказывают более слабое воздействие на индикатор.
Сглаженная скользящая средняя (Smoothed Moving Average, SMMA)	Формула первого значения: SMMA1 = sum1 / n, где sum1 = сумма цен.Формула второго значения: SMMA2 = (sum1 – SMMAi−1 + pricei) / n.Формула последующих значений: SMMAi = (prev_sum – SMMAi-1 + pricei) / n, где prev_sum = SMMAi−1 * n.SMMA позволяет уменьшить влияние последних цен на значение индикатора. Это актуально при сильном импульсе, который в случае с SMA и EMA существенно повлияет на величины индикаторов, в то время как при SMMA значительные сдвиги могут не наблюдаться.
Взвешенная скользящая средняя (Weighted Moving Average, WMA)	Формула: LWMAi = (n * pricet + (n–1) * pricet–1 + … + 1 * pricet–(n–1)) / (n + (n–1) + … + 1).WMA — это обобщающий термин, описывающий расчет скользящей средней на основе любых весов. Выше приведена формула линейно-взвешенной скользящей средней (Linear Weighted Moving Average, LWMA). Формально EMA также можно отнести к WMA, так как при ее расчете используются веса для каждой цены.
Объемно-взвешенная скользящая средняя (Volume-Weighted Moving Average, VWMA)	Формула: VWMAi = (vol1 * price1 + vol2 * price2 + … + voln * pricen) / (vol1 + vol2 + … + voln), где voli — объем, соответствующий i-й цене.VWMA наиболее явно демонстрирует отличия от SMA в периоды повышенного роста объемов. В этом случае взвешенные по объему значения подчеркивают важность этого события при формировании тренда.

Каждый трейдер самостоятельно выбирает тип MA в зависимости от своей торговой системы. Несмотря на то, что для успешной торговли совсем не обязательно изучать приведенные выше формулы, их понимание может помочь трейдеру разработать собственные методы работы со скользящими средними — особенно в том случае, если он интегрирует подходы количественного трейдинга. Торговля по Moving Average — это направление в трейдинге, доступное каждому вне зависимости от того, понимает пользователь принципы построения индикатора или нет. Рассмотрим ниже популярные стратегии.

Торговая стратегия по скользящим средним

Существует большое количество стратегий с использованием MA. В разное время и на разных торговых инструментах они могут показывать и убыточные, и высокодоходные результаты. Поэтому перед использованием индикатора Moving Average на реальном счете лучше протестировать стратегию и с помощью оптимизации определить наилучшие параметры системы. Рассмотрим три подхода для трейдинга с применением MA ниже:

1. Пересечение скользящих средних нацелено на раннее определение зарождающегося тренда. На график котировок наносятся две линии: «быстрая» и «медленная». Период «быстрой» меньше, чем у «медленной», благодаря чему она раньше улавливает локальные изменения тенденции. Пример периодов этих линий: «10» и «25» соответственно. Трейдер использует пересечение скользящих средних как индикатор для открытия следующих позиций: «длинных» при условии, что «быстрая» MA пересекает «медленную» снизу вверх, и «коротких» — при пересечении сверху вниз.
2. Дивергенция цены и MACD позволяет выявить зоны перекупленности и перепроданности, за которыми вероятен разворот тенденции. Эта методика ориентирована именно на определение условий для формирования разворота, а не на сам разворот — он может и не случиться. Поэтому важно искать подтверждающие сигналы, которые помогут трейдеру избежать убыточных сделок. К примеру, увидев дивергенцию, трейдер может не совершать сделку, а просто внимательно следить за инструментом — если тренд изменится, то трейдер своевременно откроет позицию.
3. Торговля на волатильности по тренду с полосами Боллинджера (Bollinger Bands, BB). BB — это торговый индикатор, который создан на основе скользящей средней и стандартного отклонения (Standard Deviation, SD). Он может рассматриваться как полноценная аналитическая система, позволяющая определять фазы рынка: консолидация, импульс, ослабление и окончание импульса — и торговать в каждой из них соответствующим образом.

На графике котировок ниже представлен пример того, как выглядит дивергенция цены с MACD (12, 26, close), сочетаемая с сигналом на возврат в канал по линиям Боллинджера (25, SMA, close, 2). Фиолетовыми стрелками продемонстрирована дивергенция: котировки обновляют минимальный экстремум, в то время как MACD постепенно растет. В этот же момент — точка №1 — наблюдается выход котировок из канала, сформированного линиями Bollinger Bands — это указывает на возможный возврат цены в канал и движение к скользящей средней (оранжевая линия) или обратной границе канала. В результате после появления двух сигналов цена движется в рамках восходящего тренда (синяя стрелка) к обозначенным ориентирам.

Динамика котировок фондового индекса S&P 500 и двух индикаторов: Bollinger Bands и MACD с 31 января по 2 мая 2023 г., дневные свечи (D1). Источник: tradingview.com. Дата обращения: 01.05.2024.

Торговля с использованием скользящих средних ориентирована на определение локального тренда и открытие сделок в его направлении. Краткосрочные тенденции часто видны и без использования дополнительных индикаторов, в то время как более долгосрочные тренды удобно отслеживать с помощью MA и аналогов. Позиционные трейдеры могут наносить на график котировок H4 или D1 скользящие средние с периодами «100» и «200» и рассматривать сделки при пересечении ценой этих MA.

Индикатор скользящая средняя: главное

Скользящая средняя — это технический индикатор, позволяющий определять направление тренда на графике торгового инструмента. Она может быть вычислена разными методами: средневзвешенное значение по котировкам за период, неравномерное распределение весов с акцентом на последние или более ранние значения, учет объемов на каждой свече и другие. MA может использоваться как самостоятельный аналитический инструмент, так и как элемент другого индикатора или торговой системы.

Стратегии с Moving Average — как и с любым техническим индикатором — требуют своевременной оптимизации параметров, так как именно в этом случае могут показывать наибольшую эффективность. Скользящее среднее — этот тот индикатор, который многие десятилетия пользуется популярностью у частных и профессиональных трейдеров по всему миру. Это значит, он способен быть эффективным в торговле и способствовать стабильному заработку на финансовых рынках.